受高溫天氣影響，今年入夏以來，全國各地開啟“炙烤”模式，用電需求持續(xù)走高，電力保供形勢嚴峻，其中，安徽、浙江、江蘇、四川等地已經(jīng)啟動有序用電，部分化工、水泥、有色金屬等高耗能企業(yè)臨時停產(chǎn)。
國家電網(wǎng)消息，今夏華中電網(wǎng)最大用電負荷首次突破1.9億千瓦，較去年夏季最大負荷增加1800萬千瓦，增長10.6%。
電力供給事關(guān)國計民生，其中煤電是保障電力安全穩(wěn)定供應(yīng)的“頂梁柱”，今年由于降雨量不足，水電緊缺，導(dǎo)致電煤供應(yīng)保障面臨較大壓力。
國家發(fā)展改革委政策研究室主任金賢東8月16日表示，為確保能源電力供應(yīng)充足，近期，已統(tǒng)調(diào)電廠存煤最高達到1.75億噸，同比增加7400萬噸，并且電煤中長期合同總體已實現(xiàn)全覆蓋。7月以來，全國煤炭日均調(diào)度產(chǎn)量處于1240萬噸左右的較高水平。
水電不足，火電需求上漲
入夏以來，我國多地迎來降雨，但長江流域降雨量相對較少，主力水電站蓄水量偏低。水利部消息，7月以來，長江流域降雨量較同期減少4成，為1961年以來同期最少，江河來水也少2到8成。
國家發(fā)展改革委數(shù)據(jù)顯示，7月全社會發(fā)電量8059億千瓦時，同比增長6.2%，環(huán)比增長13.7%，其中火電5560億千瓦時，同比增長6.1%，環(huán)比增長22.1%；水電1463億千瓦時，同比增長2.9%，環(huán)比減少1.2%。
煤炭保供任務(wù)加重。
國家統(tǒng)計局8月15日消息，7月原煤產(chǎn)量3.73億噸，同比增長16.1%，環(huán)比下降1.75%；日均產(chǎn)量1202萬噸，處在歷史高位水平。
進口方面，7月全國進口煤炭2352.3萬噸，同比下降22.1%，環(huán)比增長23.9%。海外煤價高位運行，進口對國內(nèi)煤炭補足作用有限。
隨著多地高溫狀態(tài)持續(xù)，電廠煤炭日耗高于同期，旺季補庫需求仍存。
國家發(fā)展改革委消息，8月1日-14日，全國統(tǒng)調(diào)電廠日均耗煤816萬噸，比上年同期增長15%。其中，8月3日耗煤849萬噸，創(chuàng)歷史新高。
我國煤炭儲備主要集中在山西、陜西、內(nèi)蒙古以及新疆等地，而消費地多集中在東南沿海、南方等區(qū)域，煤炭產(chǎn)地和消費地錯配，主要通過鐵路運輸實現(xiàn)供給。
中國鐵路于7月1日開展電煤保供專項行動，預(yù)計暑運期間日均電煤裝車在6萬車左右，同比提高1萬車以上。7月煤炭干線大秦鐵路完成貨物運輸量3774萬噸，同比增長22.02%，日均運量121.74萬噸。截至8月10日，國家能源集團朔黃鐵路煤炭年累計運量完成20060.2萬噸，日均運量100.1萬噸。
近日，受山西、鄂爾多斯等煤炭主產(chǎn)地降雨影響，部分區(qū)域煤炭生產(chǎn)和運輸受阻，大秦線運量降至100萬噸附近，全國港口庫存下滑至2140萬噸以下。截至8月17日，秦皇島煤炭庫存497萬噸，近一個月累計減少17.72%。
國泰君安煤炭行業(yè)首席分析師翟堃對澎湃新聞記者表示，沿海用電大省電煤供應(yīng)主要通過國內(nèi)西煤東運和進口煤，目前進口煤量下降，需要更多港口煤補充。
中電聯(lián)表示，目前，大范圍高溫天氣仍在持續(xù)，同時進入主汛期后，長江水位持續(xù)下降，水電出力不足，沿海電廠延續(xù)高負荷運行，民用負荷甚至達到頂峰。煤電企業(yè)在長協(xié)供應(yīng)保障下，僅釋放少量高卡市場煤需求。隨著煤價進入現(xiàn)貨交易合理價格區(qū)間后，貿(mào)易商降價意愿不高，北方港口現(xiàn)貨煤價弱穩(wěn)。
數(shù)據(jù)顯示，7月國內(nèi)動力煤價格小幅上漲，秦皇島港動力煤(Q5500K)平倉價漲至1255元/噸，后回調(diào)企穩(wěn)；8月以來，秦皇島港動力煤(Q5500K)平倉價一直在1150元/噸上下浮動，截至8月17日，報1154元/噸，同比上漲22.5%。開源證券對此表示，電煤年度長協(xié)和現(xiàn)貨被政策管控，供緊需增情況下，煤價將持續(xù)緊貼政策區(qū)間上限運行。
針對今夏電煤保供穩(wěn)價，國家發(fā)展改革委表示，將進一步壓實地方和企業(yè)能源保供主體責(zé)任，加快釋放煤炭先進產(chǎn)能產(chǎn)量，著力做好電煤中長期合同履約，確保能源電力供應(yīng)安全。
國家能源集團表示，近期，四川、重慶迎來嚴峻的高溫干旱天氣，國家能源集團重點關(guān)注云貴川渝、兩湖一江等區(qū)域電廠燃煤庫存情況，全面加強機組運維管理。集團川渝企業(yè)全力以赴保安全保供應(yīng)保發(fā)電，切實發(fā)揮區(qū)域能源保供頂梁柱作用。
水電方面，水利部長江水利委員會8月16日發(fā)布調(diào)度令，調(diào)度三峽水庫于當(dāng)日12時起向長江中下游補水。初步測算，三峽水庫加大下泄，未來5天將為長江中下游補水約5億立方米。
中信證券表示，長期來看，由于極端天氣頻發(fā)，能源清潔化刻不容緩，電煤需求預(yù)期有望得到改善，分布式光伏、跨區(qū)域與分布式配電網(wǎng)體系有望加速建設(shè)以保障能源安全。
化工企業(yè)臨時停產(chǎn)，需求淡季影響有限
受水電不足影響，四川省要求從8月15日0時起至20日24時，對四川電網(wǎng)有序用電方案中所有工業(yè)電力用戶(含白名單重點保障企業(yè))實施生產(chǎn)全停(保安負荷除外)。
四川省是我國鈦白粉、尿素、黃磷、甲醇、草甘膦等化工原料供應(yīng)大省。截至8月19日，四川省近30家企業(yè)發(fā)布了臨時限電停產(chǎn)公告，涉及多家化工企業(yè)。
國內(nèi)尿素龍頭企業(yè)四川瀘天化股份有限公司(瀘天化，000912)公告稱，本次限電停產(chǎn)預(yù)計導(dǎo)致尿素產(chǎn)量減少約3.5萬噸、甲醇產(chǎn)量減少約1萬噸，預(yù)計減少凈利潤約0.3億元。
四川美豐化工股份有限公司(四川美豐，000731)公告稱，公司下轄的化肥分公司、復(fù)合肥有限責(zé)任公司本次臨時停產(chǎn)預(yù)計將影響尿素產(chǎn)量約1.5萬噸、復(fù)合肥產(chǎn)量約0.6萬噸。
該公告還表示，四川美豐除德陽生產(chǎn)基地臨時停產(chǎn)外，綿陽生產(chǎn)基地、閬中生產(chǎn)基地已分別于8月15日和8月11日進行停車檢修。目前公司產(chǎn)品庫存較為充足，本次臨時停產(chǎn)不會對公司經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生重大不利影響。
磷化工企業(yè)四川宏達股份有限公司(宏達股份，600331) 公告，公司磷化工生產(chǎn)基地、控股子公司四川綿竹川潤化工有限公司受限電政策影響于8月15日起臨時停產(chǎn)，預(yù)計將減少磷化工產(chǎn)品產(chǎn)量約0.4萬噸、合成氨產(chǎn)量0.2萬噸。
農(nóng)藥生產(chǎn)企業(yè)四川國光農(nóng)化股份有限公司(國光股份，002749)公告，受電力供應(yīng)緊張影響，全資子公司四川潤爾科技有限公司臨時停產(chǎn)。公司其他生產(chǎn)基地目前備貨充足，本次臨時停產(chǎn)不會對公司經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生重大不利影響。
尿素方面，夏季是化肥消費淡季，也是化肥企業(yè)檢修高峰期，目前川渝地區(qū)尿素工廠幾乎全線停車。隆眾資訊數(shù)據(jù)顯示，8月17日尿素日產(chǎn)規(guī)模13.99萬噸，同比減少1.18萬噸；開工率62.67%，較去年同期70.34%下降7.67%。
瑞達期貨表示，7月集中檢修的企業(yè)將于8月底前逐漸恢復(fù)生產(chǎn)，尿素供應(yīng)減量有限。目前國內(nèi)尿素面臨的主要矛盾點仍是需求疲弱，四川短期限電對尿素供應(yīng)影響可控，價格影響有限。
黃磷方面，據(jù)百川盈孚統(tǒng)計，由于限電，四川綿陽地區(qū)、馬邊地區(qū)黃磷企業(yè)停爐，日產(chǎn)量減少100噸左右。局部地區(qū)供應(yīng)減少，減緩了四川地區(qū)甚至整體黃磷市場的供應(yīng)增速，但短期內(nèi)不會引起供應(yīng)緊張。
據(jù)生意社監(jiān)測，黃磷8月17日價格報30000元/噸，最近5天上漲9.09%。
鈦白粉方面，據(jù)百川盈孚統(tǒng)計，此次四川限電影響產(chǎn)能約35萬噸，占全國總產(chǎn)能7%左右。8月16日，四川攀枝花市鈦海科技有限責(zé)任公司、貴州勝威福全化工有限公司發(fā)布調(diào)價函，對鈦白粉價格上調(diào)500元/噸。
生意社消息，兩家企業(yè)發(fā)函宣漲后，市場部分低價鈦白粉價格止跌企穩(wěn)，但國內(nèi)市場需求依然清淡，預(yù)計短期內(nèi)鈦白粉市場弱穩(wěn)運行為主。
甲醇方面，瑞達期貨表示，川渝地區(qū)甲醇體量相對較小，疊加整體下游需求疲弱，川渝地區(qū)短時間限電不會導(dǎo)致國內(nèi)甲醇市場供需失衡。后市需關(guān)注華東地區(qū)電力情況，由于華東地區(qū)為甲醇需求集中地區(qū)，限電對甲醇下游影響可能令原本疲弱的需求雪上加霜。
中金公司表示，近期多地發(fā)布限電是對極端高溫少雨天氣下的季節(jié)性、臨時性、區(qū)域性措施，非電力系統(tǒng)運行出現(xiàn)問題，預(yù)計對工業(yè)生產(chǎn)整體影響有限。
